Рынок нефти: трейдеры не хотят делать резких движений. Движение нефти на рынке


Рынок нефти ждет жаркий день – Вести Экономика, 17.08.2015

Kiplinger

На рынке нефти намечается крайне мощное движение, и речь идет не о среднесрочном или долгосрочном трендах, а о движении в течение одного дня. Причина вовсе не в избытке предложения или чем-то подобном: сегодня состоится экспирация опционов.

В последние дни мы видели очень сильное расширение спреда между ценами на смесь Brent и WTI. Судя по всему, причина здесь также кроется в предстоящей экспирации. Дело в том, что на рынке опционов на фьючерсы на западнотехасскую нефть сложилась крайне любопытная картина. Идет битва за отметку $40 за баррель, где в опционах "пут" с 40-м страйком скопилось огромное количество открытых позиций. Таким образом, в случае экспирации даже чуть ниже отметки $40 одна из сторон (продавцы или покупатели) понесет существенные потери.

Кроме того, очень много позиций открыто в "путах" cо страйком 50. Объем позиций здесь составляет порядка $120 млн. В 55-м страйке - почти $130 млн. В общей сложности сегодня истекают опционы на сумму в несколько миллиардов долларов, что может вызвать очень сильные движения, особенно под конец сессии.

"Мы действительно находимся в неизведанных водах. Я даже не помню чего-то подобного", - поделился своим мнением с CNBC Стивен Шорк, автор Schork report. "Я удивлюсь, если мы не увидим какого-то сильного движения в последние минуты торгов. Я думаю, мы либо увидим падение до $39, либо рост до $45 или $46", - сказал он.

Впрочем, многие трейдеры все же считают наиболее вероятным именно резкий рост цены.

http://quotes.ino.com/

На эту тему в интервью CNBC рассуждает главный стратег iiTrader Билл Барух. Он рассказал, что те участники рынка, которые ставили на падение и находятся в выигрышной позиции, возможно, не захотят закрывать свои позиции, поскольку для этого придется совершать много сделок и терять минимум 10 центов на спреде между ценой продажи и покупки. Однако другие участники рынка, по мнению Баруха, пожелают не ждать момента экспирации и, напротив, будут закрывать свои позиции, продавая опционы маркетмейкеру. Маркетмейкер в свою очередь будет хеджировать позиции покупкой фьючерса, что и приведет к резкому росту цены.

Конечно, похожий вариант возможен и в сторону снижения цен. В таком случае трейдеры, которые ставят на падение, будут усиливать продажи, чтобы опционы со страйком 40 вошли в деньги, а продавцы "путов" со страйком 40 будут вынуждены покрывать свои позиции продажей фьючерса, что лишь усилит падение.

В общем и целом, сегодня на нефтяном рынке ожидается крайне интересный день. Но, скорее всего, основные события будут разворачиваться в ходе американской торговой сессии. По состоянию на 8:00 утра цены на нефть торгуются практически без изменений.

Напомним, что за прошедший месяц цены на нефть очень сильно упали в цене и достигли фактически минимумов с начала года. Судя по всему, именно в рамках этого падения участники рынка и использовали опционы для получения выгоды.

Количество буровых установок

На прошлой неделе компания Baker Hughes сообщила о росте количества буровых установок в США. Оно выросло на 2 единицы до 672 единиц, причем рост наблюдается уже четвертую неделю подряд. Неделей ранее количество активных буровых установок выросло на 6 единиц до 670 единиц.

www.vestifinance.ru

Рынок нефти и основные факторы движения

Москва, 10 мая. Шторм на рынке нефти завершился, и наступило затишье. Участники рынка пытаются определить, в какую сторону пойдет рынок дальше.

Цена бочки смеси Brent сейчас стабилизировалась в районе $49. В понедельник котировки закрылись практически без изменений, а во вторник цены на нефть снижались вплоть до закрытия сессии, но в конце дня поддержку оказали данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США от Американского института нефти (API).

Цифры оказались достаточно неожиданными для участников рынка: коммерческие запасы нефти в стране не просто снизились, снижение стало максимальным с начала года. Показатель сократился на 5,79 млн баррелей при прогнозе в 2 млн. А вот запасы нефти удивили рынок в противоположную сторону. Они выросли сразу на 3,17 млн баррелей, при том, что рынок ожидал роста всего на 350 тыс. баррелей.

Отскок на рынке нефти связан также с ожиданиями игроков того, что запасы уже достигли своего сезонного пика и теперь будут снижаться. Таким образом, данные API эти надежды в целом подтвердили. Кстати, согласно данным API запасы нефти снижаются уже пятую неделю подряд.

Негативное влияние на цены продолжают оказывать сообщения о значительном росте добычи в Ливии, а также прогноз о росте добычи в Штатах, который накануне представило Управление энергетической информации Минэнерго США. Добыча в Штатах действительно является одной из важнейших угроз для рынка. Сланцевые компании непрерывно наращивают добычи на протяжении почти всего года и пока слома тренда не предвидится. На прошлой неделе снова отмечен рост числа буровых, который является опережающим индикаторов для объемов добычи.

Свежие официальные данные по объемам добычи нефти в США сегодня представит Минэнерго страны, эти цифры выйдут вместе со статистикой по запасам. Напомним, данные от Минэнрего США являются наиболее точными, так как берутся непосредственно со счетчиков, и они достаточно часто расходятся с оценками API.

Многие эксперты вообще склонны думать, что статистика по запасам от двух источников используется для манипуляции рынком. Например, API сообщает о резком сокращении запасов, а на следующий день Минэнерго, наоборот, говорит о росте, и настроение на рынке резко меняется.

Есть и другое наблюдение. Например, когда на рынке нефти наступает медвежий тренд, неожиданно для всех Минэнерго начинает сообщать о стремительном падении запасов. Посмотрим, как будет на этот раз.

Вообщем, сейчас на рынке сложилась крайне любопытная ситуация. В ходе недавнего обвального падения, участники рынка закрыли рекордное количество длинных позиций, то есть рынок более менее выровнился. Как известно, когда подавляющее большинство трейдеров открывает позиции в одном направлении, движение в ту сторону, куда смотрит рынок, маловероятно. Допустим, если все покупают, кто-то должен продавать, а продавцов нет, значит рост затруднителен.

Именно поэтому недавняя высадка может стать неплохим поводом для начала новой волны роста. Впрочем, пока с уверенностью говорить об этом сложно. В конце мая состоится решающая встреча стран ОПЕК и других независимых производителей, в том числе и России, на которой будет принято решение о продлении или непродлении сделки по ограничению добычи. Очевидно, в ближайшее время спекулянты сконцентрируются исключительно на этой истории и будут раскачивать рынок вплоть до оглашения итоговых результатов встречи.

investfuture.ru

Рынок нефти и основные факторы движения – Вести Экономика, 10.05.2017

Москва, 10 мая - "Вести.Экономика". Шторм на рынке нефти завершился, и наступило затишье. Участники рынка пытаются определить, в какую сторону пойдет рынок дальше.

Цена бочки смеси Brent сейчас стабилизировалась в районе $49. В понедельник котировки закрылись практически без изменений, а во вторник цены на нефть снижались вплоть до закрытия сессии, но в конце дня поддержку оказали данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США от Американского института нефти (API).

Цифры оказались достаточно неожиданными для участников рынка: коммерческие запасы нефти в стране не просто снизились, снижение стало максимальным с начала года. Показатель сократился на 5,79 млн баррелей при прогнозе в 2 млн. А вот запасы нефти удивили рынок в противоположную сторону. Они выросли сразу на 3,17 млн баррелей, при том, что рынок ожидал роста всего на 350 тыс. баррелей.

Отскок на рынке нефти связан также с ожиданиями игроков того, что запасы уже достигли своего сезонного пика и теперь будут снижаться. Таким образом, данные API эти надежды в целом подтвердили. Кстати, согласно данным API запасы нефти снижаются уже пятую неделю подряд.

Негативное влияние на цены продолжают оказывать сообщения о значительном росте добычи в Ливии, а также прогноз о росте добычи в Штатах, который накануне представило Управление энергетической информации Минэнерго США. Добыча в Штатах действительно является одной из важнейших угроз для рынка. Сланцевые компании непрерывно наращивают добычу на протяжении почти всего года, и пока слома тренда не предвидится. На прошлой неделе снова отмечен рост числа буровых, который является опережающим индикатором для объемов добычи.

Свежие официальные данные по объемам добычи нефти в США сегодня представит Минэнерго страны, эти цифры выйдут вместе со статистикой по запасам. Напомним, данные от Минэнерго США являются наиболее точными, так как берутся непосредственно со счетчиков, и они достаточно часто расходятся с оценками API.

Многие эксперты вообще склонны думать, что статистика по запасам от двух источников используется для манипуляции рынком. Например, API сообщает о резком сокращении запасов, а на следующий день Минэнерго, наоборот, говорит о росте, и настроение на рынке резко меняется.

Есть и другое наблюдение. Например, когда на рынке нефти наступает "медвежий" тренд, неожиданно для всех Минэнерго начинает сообщать о стремительном падении запасов. Посмотрим, как будет на этот раз.

Вообще сейчас на рынке сложилась крайне любопытная ситуация. В ходе недавнего обвального падения участники рынка закрыли рекордное количество длинных позиций, то есть рынок более-менее выровнился. Как известно, когда подавляющее большинство трейдеров открывают позиции в одном направлении, движение в ту сторону, куда смотрит рынок, маловероятно. Допустим, если все покупают, кто-то должен продавать, а продавцов нет, значит рост затруднителен.

Именно поэтому недавняя высадка может стать неплохим поводом для начала новой волны роста. Впрочем, пока с уверенностью говорить об этом сложно. В конце мая состоится решающая встреча стран ОПЕК и других независимых производителей, в том числе и России, на которой будет принято решение о продлении или непродлении сделки по ограничению добычи. Очевидно, в ближайшее время спекулянты сконцентрируются исключительно на этой истории и будут раскачивать рынок вплоть до оглашения итоговых результатов встречи.

www.vestifinance.ru

Рынок нефти и основные факторы движения

Шторм на рынке нефти завершился, и наступило затишье. Участники рынка пытаются определить, в какую сторону пойдет рынок дальше. Цена бочки смеси Brent сейчас стабилизировалась в районе $49. В понедельник котировки закрылись практически без изменений, а во вторник цены на нефть снижались вплоть до закрытия сессии, но в конце дня поддержку оказали данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США от Американского института нефти (API).Цифры оказались достаточно неожиданными для участников рынка: коммерческие запасы нефти в стране не просто снизились, снижение стало максимальным с начала года. Показатель сократился на 5,79 млн баррелей при прогнозе в 2 млн. А вот запасы нефти удивили рынок в противоположную сторону. Они выросли сразу на 3,17 млн баррелей, при том, что рынок ожидал роста всего на 350 тыс. баррелей. Отскок на рынке нефти связан также с ожиданиями игроков того, что запасы уже достигли своего сезонного пика и теперь будут снижаться. Таким образом, данные API эти надежды в целом подтвердили. Кстати, согласно данным API запасы нефти снижаются уже пятую неделю подряд.

Негативное влияние на цены продолжают оказывать сообщения о значительном росте добычи в Ливии, а также прогноз о росте добычи в Штатах, который накануне представило Управление энергетической информации Минэнерго США. Добыча в Штатах действительно является одной из важнейших угроз для рынка. Сланцевые компании непрерывно наращивают добычу на протяжении почти всего года, и пока слома тренда не предвидится. На прошлой неделе снова отмечен рост числа буровых, который является опережающим индикатором для объемов добычи.Свежие официальные данные по объемам добычи нефти в США сегодня представит Минэнерго страны, эти цифры выйдут вместе со статистикой по запасам. Напомним, данные от Минэнерго США являются наиболее точными, так как берутся непосредственно со счетчиков, и они достаточно часто расходятся с оценками API. Многие эксперты вообще склонны думать, что статистика по запасам от двух источников используется для манипуляции рынком. Например, API сообщает о резком сокращении запасов, а на следующий день Минэнерго, наоборот, говорит о росте, и настроение на рынке резко меняется. Есть и другое наблюдение. Например, когда на рынке нефти наступает "медвежий" тренд, неожиданно для всех Минэнерго начинает сообщать о стремительном падении запасов. Посмотрим, как будет на этот раз.

Вообще сейчас на рынке сложилась крайне любопытная ситуация. В ходе недавнего обвального падения участники рынка закрыли рекордное количество длинных позиций, то есть рынок более-менее выровнился. Как известно, когда подавляющее большинство трейдеров открывают позиции в одном направлении, движение в ту сторону, куда смотрит рынок, маловероятно. Допустим, если все покупают, кто-то должен продавать, а продавцов нет, значит рост затруднителен. Именно поэтому недавняя высадка может стать неплохим поводом для начала новой волны роста. Впрочем, пока с уверенностью говорить об этом сложно. В конце мая состоится решающая встреча стран ОПЕК и других независимых производителей, в том числе и России, на которой будет принято решение о продлении или непродлении сделки по ограничению добычи. Очевидно, в ближайшее время спекулянты сконцентрируются исключительно на этой истории и будут раскачивать рынок вплоть до оглашения итоговых результатов встречи.

nangs.org

трейдеры не хотят делать резких движений

Фото: ideasforbusiness.ru

Сегодня цены на нефть на мировых биржах вяло колеблются. По данным на 13:54 мск, декабрьские фьючерсы на Brent подорожали на 0,18% до 83,00 доллара за баррель, а ноябрьские на WTI подешевели на 0,14% до 73,39 доллара за баррель.

Поддержку рынку оказывают пятничная статистика американской нефтесервисной компании Baker Hughes, a GE Company (BHGE) по функционирующим в США буровым. Количество нефтяных установок снизилось на три и составляет сейчас 863 единицы.

Кроме того, трейдер продолжают настороженно ждать вступления в силу «нефтяного» пакета антииранских санкций США. Цели снизить экспорт нефти из Ирана до нуля Вашингтон, конечно, не достигнет, но серьезно уменьшить поставки вполне в состоянии.

Президент Strategic Energy & Economic Research Майкл Линч отметил в комментарии агентству Market Watch, что санкции против Ирана, похоже, дают результаты. Такие крупные клиенты Исламской Республики как Индия, Китай и Евросоюз уже сейчас избегают закупок иранской нефти.

Правда, несколько дней назад появилась новость агентства Reuters о том, что Саудовская Аравия намерена в октябре поднять добычу нефти на 200-300 тыс баррелей в сутки. Таким образом Королевство собирается компенсировать снижение нефтепроизводства в Иране.

Однако иранский представитель в ОПЕК Хосейн Каземпур Ардебили уверен, что ОПЕК не сможет оперативно возместить «выпадающие» из-за санкций иранские объемы нефти – 2,3 млн баррелей в сутки. По его словам, когда санкции в вступят в силу, другие члены ОПЕК вынуждены будут использовать свои резервы, чтобы направлять на мировой рынок нефть для восполнения отсутствия иранских поставок.

Но даже такие экстренные меры не позволят разрешить ситуацию, так как это станет лишь решением на краткосрочную перспективу. По мнению иранского делегата, результат будет очевидным — резкое удорожание «черного золота» на мировом рынке.

“До тех пор, пока ОПЕК не предложит значительных объемов нефти, … сложно не быть откровенным “быком”, – отмечает глава трейдинга Oanda Стивен Иннес. :///

teknoblog.ru

Рынок нефти и основные факторы движения

Шторм на рынке нефти завершился, и наступило затишье. Участники рынка пытаются определить, в какую сторону пойдет рынок дальше.

Цена бочки смеси Brent сейчас стабилизировалась в районе $49. В понедельник котировки закрылись практически без изменений, а во вторник цены на нефть снижались вплоть до закрытия сессии, но в конце дня поддержку оказали данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США от Американского института нефти (API).

Цифры оказались достаточно неожиданными для участников рынка: коммерческие запасы нефти в стране не просто снизились, снижение стало максимальным с начала года. Показатель сократился на 5,79 млн баррелей при прогнозе в 2 млн. А вот запасы нефти удивили рынок в противоположную сторону. Они выросли сразу на 3,17 млн баррелей, при том, что рынок ожидал роста всего на 350 тыс. баррелей.

Отскок на рынке нефти связан также с ожиданиями игроков того, что запасы уже достигли своего сезонного пика и теперь будут снижаться. Таким образом, данные API эти надежды в целом подтвердили. Кстати, согласно данным API запасы нефти снижаются уже пятую неделю подряд.

Негативное влияние на цены продолжают оказывать сообщения о значительном росте добычи в Ливии, а также прогноз о росте добычи в Штатах, который накануне представило Управление энергетической информации Минэнерго США. Добыча в Штатах действительно является одной из важнейших угроз для рынка. Сланцевые компании непрерывно наращивают добычу на протяжении почти всего года, и пока слома тренда не предвидится. На прошлой неделе снова отмечен рост числа буровых, который является опережающим индикатором для объемов добычи.

Свежие официальные данные по объемам добычи нефти в США сегодня представит Минэнерго страны, эти цифры выйдут вместе со статистикой по запасам. Напомним, данные от Минэнерго США являются наиболее точными, так как берутся непосредственно со счетчиков, и они достаточно часто расходятся с оценками API.

Многие эксперты вообще склонны думать, что статистика по запасам от двух источников используется для манипуляции рынком. Например, API сообщает о резком сокращении запасов, а на следующий день Минэнерго, наоборот, говорит о росте, и настроение на рынке резко меняется.

Есть и другое наблюдение. Например, когда на рынке нефти наступает "медвежий" тренд, неожиданно для всех Минэнерго начинает сообщать о стремительном падении запасов. Посмотрим, как будет на этот раз.

Вообще сейчас на рынке сложилась крайне любопытная ситуация. В ходе недавнего обвального падения участники рынка закрыли рекордное количество длинных позиций, то есть рынок более-менее выровнился. Как известно, когда подавляющее большинство трейдеров открывают позиции в одном направлении, движение в ту сторону, куда смотрит рынок, маловероятно. Допустим, если все покупают, кто-то должен продавать, а продавцов нет, значит рост затруднителен.

Именно поэтому недавняя высадка может стать неплохим поводом для начала новой волны роста. Впрочем, пока с уверенностью говорить об этом сложно. В конце мая состоится решающая встреча стран ОПЕК и других независимых производителей, в том числе и России, на которой будет принято решение о продлении или непродлении сделки по ограничению добычи. Очевидно, в ближайшее время спекулянты сконцентрируются исключительно на этой истории и будут раскачивать рынок вплоть до оглашения итоговых результатов встречи.

uralimp.ru

на рынке нефти ожидать больших движений не стоит

18 декабря 2017, 18:28Мария Ромашкина

Прогнозируемый рост производства нефти в США в 2018 году не является кардинальным препятствием для сокращения избытка

Согласно данным декабрьского отчета Международного энергетического агентства (МЭА), в октябре 2017 года избыток запасов по отношению к среднему значению за пять лет снизился со 136 млн баррелей до 111 млн баррелей, тогда как еще год назад он составлял более 300 млн баррелей. Сокращение избыточного предложения идет неуклонно, хотя и медленнее, чем предполагалось в начале 2017 года.

«Повышение добычи в США до уровня выше 9,7 млн баррелей в сутки лишь замедляет уменьшение запасов, но не компенсирует. Поэтому прогнозируемый рост производства нефти в США свыше 10 млн баррелей в сутки в 2018 году не является кардинальным препятствием для сокращения избытка»,

– полагает Марк Гойхман, ведущий аналитик ГК «Телетрейд».

МЭА предполагает увеличение спроса на 1,3 млн баррелей в сутки, а ОПЕК+ не добавит предложение на рынке по крайней мере до середины 2018 года в результате соглашения, которое было продлено до конца 2018 года. Поэтому запасы продолжат снижаться примерно на 0,8-1 млн баррелей в сутки в соответствии с описанной предполагаемой динамикой спроса и предложения. В таком случае они сбалансируются, предположительно, летом 2018 года.

«Именно это и заложено в текущие котировки рынком, который всегда работает на опережение. Данные обстоятельства становились также причиной повышения котировок марки Brent в октябре-декабре с $55 почти до $66 за баррель. Но такие «опережающие» цены означают, что при будущем движении к сбалансированности котировки вряд ли пойдут сильно выше. Впрочем, возможны прорывы к $70 или наоборот, вниз к $55, но наиболее вероятным диапазоном останется $60-65 за баррель»,

– говорит Гойхман.

По его мнению, в случае достижения баланса к лету 2018 года страны соглашения могут в июне договориться о досрочном постепенном выходе из него, и такая возможность предусмотрена заранее в решениях ОПЕК от 30 ноября. Поэтому не будет избытка спроса, который мог бы двинуть цены выше.

Остается вопрос о возможном невыполнении соглашения ОПЕК+ или о сокращении спроса на нефть из-за высоких цен. Но и эти факторы вряд ли приведут к большим колебаниям цен.

«Похоже, ОПЕК прошла в последние годы все эксперименты в противодействии с несгибаемыми сланцевиками. В колебаниях цен от $120 до $30 в 2014-2017 годах страны, входящие в картель, научились более тонкой настройке рынка. Так что не стоит ожидать больших движений в следующем году, если только не появится каких-то «черных лебедей», – прогнозирует эксперт.

Между тем, как отмечает Андрей Диргин, директор аналитического департамента «Альфа-Форекс», 18 декабря Brent в очередной раз не смогла удержаться над уровнем $63 и вернулась в красную зону. Фиксация прибыли на попытках роста говорит о неуверенности участников рынка в перспективах более внятного укрепления актива, несмотря на такие факторы поддержки, как снижение буровой активности в США, перебои в поставках через трубопровод в Северном море и забастовка в Нигерии.

«Эти факторы трейдеры расценивают как временную поддержку, тогда как основная угроза продолжает исходить от американских сланцевых компаний, которые продолжают ставить рекорды по добыче и приближаются к отметке 10 млн баррелей в сутки»,

– говорит Диргин.

Михаил Мащенко, аналитик социальной сети для инвесторов eToro в России и СНГ, дополняет, что в минувшую пятницу нефтесервисная компания Baker Hughes сообщила о сокращении в США числа активных буровых на четыре единицы, до 747 штук. Первоначально реакции Brent не последовало, но сегодня этот фактор может немного поддержать актив, которому необходимо укрепить позиции над уровнем $63 в краткосрочной перспективе.

«С технической точки зрения ближайшее сопротивление проходит в районе $63,5-$63,7, преграждающем путь к $64 за баррель. Если же на рынке появятся разговоры о том, что неполадки на трубопроводе в Северном море могут быть устранены раньше ожидаемого срока, котировки могут резко снизиться»,

– полагает эксперт.

Сюжеты: Цены на нефть

oilcapital.ru