Реферат: Мировой рынок нефти и ОПЕК. Реферат мировой рынок нефти


Мировой рынок нефти - реферат, курсовая работа, диплом, 2017

Заказать реферат (курсовую, диплом или отчёт) без рисков, напрямую у автора.

Похожие работы: Мировой рынок вооружения

5.06.2010/реферат

Характеристика развития и современного состояния мирового рынка вооружений - довольно сложной системы международных военно-экономических связей. Описание основных отраслей и перспективных рынков оружия разных стран. Россия на мировом рынке вооружений.

Мировой рынок золота

20.10.2009/курсовая работа

Появление золота как всеобщего эквивалента, золотые денежные стандарты, рынок золота как часть рынка драгоценных металлов и драгоценных камней. Добыча и использование золота в мировой экономике. Мировой рынок золота и факторы, влияющие на цену золота.

Мировой рынок и международная торговля

24.07.2009/реферат

Развитие и повышение роли торговли между странами и народами. Понятие, формы и теоретические концепции международной торговли. Сдвиги в распределении ресурсов и технологий. Мотивы выхода на мировой рынок. Уровень конкурентоспособности товаров и услуг.

Мировой рынок и свободные экономические зоны

6.10.2008/реферат

Мировой рынок как международное разделение труда, которое обусловливает необходимость обмена товарами между странами. При этом в качестве покупателей и продавцов выступают государства; частные, акционерные и кооперативные предприятия; физические лица.

Мировой рынок нефти: проблемы истощения ресурсов и энергетическая безопасность национальных экономик

5.05.2009/курсовая работа

Запасы, производство и потребление нефти по странам мира. Нефтяная промышленность, в условиях истощения нефтяных ресурсов. Современные тенденции и перспективы мирового рынка нефти. Энергетическая безопасность национальных экономик и альтернатива нефти.

Мировой рынок товаров

28.05.2009/контрольная работа

Проблемы и перспективы выхода Украины на мировой рынок нефти и газа. Анализ конъюнктуры отдельного товарного рынка, прогноз его развития. Проблема импорта кофе, какао, чая в Украине. Размещение рекламы в СМИ. Состояние транспортной системы Украины.

Мировой рынок товаров и услуг

26.03.2009/контрольная работа

Международная торговля лесопромышленной продукцией. Лесопильная промышленность. Предложение и спрос. Производство древесных плит, бумаги, картона. Структура мирового рынка ссудных капиталов. Переход к биполярной системе. Евро в мировых торговых потоках.

Мировой рынок и международная торговля

12.12.2010/курсовая работа

Теоретические основы мирового рынка и международной торговли. Конъюнктура мирового рынка. Ценообразование в международной торговле. Мировой рынок промышленных товаров и сырьевых товаров. Товарная и географическая структура международной торговли.

Мировой рынок капиталов

10.11.2010/контрольная работа

Сущность мирового рынка капиталов, формы их движения между национальными экономиками. Мировые инвестиции и сбережения, принципы ценообразования на мировом рынке. Основные формы вывоза капитала и инвестиции, структура субъектов международного рынка.

Мировой рынок рабочей силы

29.09.2010/эссе

Исследование сущности, причин возникновения массовой международной миграции рабочей силы, ее последствия для страны. Определение влияния мирового рынка труда на воспроизводственный процесс, на количественные и качественные характеристики рабочей силы.

Медународная миграция и ее влияние на мировой рынок труда

25.09.2007/курсовая работа

Теоретические основы международной миграции кадров. Виды трудовой миграции. Количественные показатели миграции рабочей силы. Экономические мотивы миграции. Анализ миграционных потоков. Последствия международной миграции кадров.

Россия и мировой рынок

11.12.2009/курсовая работа

История формирования мирового рынка, его современная структура. Анализ динамики, структуры и направления мировой торговли в разные периоды. Современное положение России на мировом рынке, состояние ее внешней торговли и возможные перспективы развития.

Глобализация

6.10.2006/контрольная работа

Процессы глобализации и локализации в международных отношениях. Теория цивилизации Норберта Элиаса. Глобализация как совокупность процессов. Свободный мировой рынок, глобальная массовая культура и мировое информационное сообщество.

Интелектуальная миграция как фактор развития рынка труда

14.08.2004/реферат

Миграция населения: понятие и виды. Интеллектуальная миграция. Интеллектуальная миграция и мировой рынок труда. Проблема интеллектуальной миграции является одной из ключевых в области интеллектуальной безопасности России и носит острый характер.

referatwork.ru

Реферат - Мировой рынок нефти и ОПЕК

С конца 1997 г. мы с тревогой наблюдали резкое падениецен на мировых товарно-сырьевых рынках (энергоносители подешевели на 31 %), этатенденция получила дальнейшее развитие в 1998 г. и достигла пика в первомквартале 1999 г., когда стоимость «черного золота» упала до рекорднонизкой отметки за последние 20 лет: цена североморского сорта Brent на IPE(Лондон) опустилась до уровня 11 долл./барр., а в Западном полушарии котировкинефти сорта WTI (западнотехасской) снизились до 12 долл./барр. Это было одно изнаиболее серьезных потрясений, которое испытал мировой нефтяной рынок вновейшей истории

Фактически на протяжении всего послевоенного периодалишь три раза наблюдалось резкое одномоментное снижение цен:

в течение 1986 г. на 51,1 %, 1988 г. – на 22, 1% с января по октябрь 1998 г. – 29, 6%

Основные факторы, вызвавшие депрессию натоварно-сырьевых рынках, можно условно разделить на две группы: фундаментальные(или макроэкономические) и конъюнктурные. К первой группе относились :

затяжной экономический спад на рынках ЮВА, спровоцированный существенным снижением спроса на большинство сырьевых товаров (особенно на нефтепродукты), рекордным за последнее десятилетие падением промышленного производства, повсеместным сокращением внешнеторгового оборота; развитие кризиса в России, Латинской Америке и странах Восточной Европы, следствием которого стало снижение внутреннего потребления энергоресурсов, девальвация национальных валют и увеличение сырьевого экспорта по низким ценам

В это время страны с низкой себестоимостью нефтедобычи(прежде всего это страны ОПЕК) использовали неблагоприятную ценовую конъюнктурудля «вытеснения» с рынка своих конкурентов с помощью поставок нефти инефтепродуктов по демпинговым ценам, что значительно усиливало тенденцию кснижению стоимости энергоресурсов и ухудшало экономическое состояние стран сотносительно высокой себестоимостью нефтедобычи, к которым в тот моментотносилась и Россия.

Ко второй группе факторов следует отнести резкообострившиеся разногласия среди крупнейших нефтепроизводителей, особенно этохарактерно для первой половины 1998 года, когда часть государств членов ОПЕКсаботировала выполнение договорных обязательств по сокращению поставок намировой рынок углеводородного сырья.

Однако уже с февраля 1999 г. на мировом нефтяном рынкенаметились определенные положительные сдвиги, связанные в первую очередь спересмотром правительствами развивающихся стран методов экономическогорегулирования. Переход к расширительной кредитно-денежной политикестимулирования внутреннего спроса позволил стабилизировать экономическуюситуацию, а, начиная со второго квартала, добиться в большинстве пораженных кризисомстран роста потребления и промышленного производства. Это не замедлилосказаться на ценах рынка энергоресурсов, тем более, что после длительногопериода взаимного недоверия и упреков, страны ОПЕК наконец-то стали соблюдатьутвержденные еще весной 1998 г. соглашения о сокращении поставок нефти.Результатом стал немедленный рост цен на углеводородное сырье, в ходе которогостоимость нефти установила новые рекорды цен, показав новые максимумы со времен«Бури в пустыне»

Попробуем оценить как повлияла на этот скачок цен нанефть решения ОПЕК, одна из самых могущественных организаций современной эпохи.

История создания ОПЕК.

Международная Организация стран – экспортеров нефти(ОПЕК) была создана в сентябре 1960 года на конференции в Багдаде.Первоначально ОПЕК состоял из пяти стран – Ирана, Ирака, Кувейта, СаудовскойАравии и Венесуэлы, а затем к ним присоединились еще шесть – Катар (1961),Индонезия и Ливия (1962), ОАЭ (1967), Алжир (1969) и Нигерия (1971). Еще двестраны – Эквадор (1973) и Габон (1975) впоследствии вышли из составаорганизации в 1992 и 1994 гг. соответственно.

Целью ОПЕК является проведение согласованной политикидля установления приемлемых для производителей цен на нефть. Для членов картелявысокие цены являются жизненной необходимостью, поскольку экспорт нефтисоставляет существенную долю не только бюджетных поступлений, но и ВВП этихстран. Низкие цены 1998 — начала 1999 г. нанесли серьезный ущерб экономике дажетаких богатых стран, как Саудовская Аравия, Кувейт и ОАЭ, заставив их правительствапринять ряд непопулярных мер в финансовой и социальной сферах, агосударственные бюджеты на 1999 г. были запланированы с огромными дефицитами.Что же тогда говорить об Алжире, Ливии и Нигерии, уровень благосостояниякоторых на порядок ниже, или, к примеру, об Индонезии, которая до сих пор непреодолела последствий азиатского кризиса? Поэтому вполне понятным выгляделовысказывание министра нефти Ливии Абдуллы аль-Бадри о том, что«прошлогодние потери были непомерно велики, и потребуется еще значительноевремя для их компенсации». А генеральный секретарь ОПЕК Р.Лукман не безопределенного злорадства констатировал, что непосредственно причастным к обвалуцен на нефть промышленно развитым странам не грех пожить немного и в условияхдороговизны.

Размеры дефицита государственного бюджета,первоначально запланированного

арабскими странами Персидского залива на 1999 г., %ВВП

Бахрейн 8,5 Кувейт 22,0 Оман 11,0 Катар 9,0 Саудовская Аравия 10,0 ОАЭ 2,0

Экспортная выручка стран ОПЕК

Страна Номинальные доллары США. Млрд. Реальные доллары США (1990 г.) Млрд. 1998 1999 Изменение. % 1972 1980 1986 1999 Алжир 4.8 6 125 4.2 20.2 4.8 4.7 Индонезия 2.8 4 143 2.8 22.5 5.6 3.1 Иран 10.5 13 124 12.9 20.9 6.7 10.2 Ирак 6.2 11.4 184 4.5 43.6 8 9 Кувейт 8 9.2 115 8.5 28.5 7.1 7.2 Ливия 5.6 6.9 123 9.1 35.3 5.5 5.4 Нигерия 8.8 11.4 130 6.6 38.6 7.7 8.9 Катар 2.9 3.7 128 1.4 8.5 1.6 2.9 Саудовская Аравия 29.7 34.6 116 14.5 162.7 21.4 27.2 ОАЭ 9.3 11 118 3.3 29.9 6.8 8.6 Венесуэла 11.2 12.6 113 9.4 28.2 7.8 9.9 ОПЕК. Всего 99.8 123.8 124 77.2 438.9 83 97.1

Представители организации проводят периодическиевстречи (раз в полгода, а иногда ежеквартально), на которых принимаются решенияоб изменении уровня добычи сырой нефти. Главным ценовым ориентиром для ОПЕКявляется так называемая “нефтяная корзина” – индекс, определяемый на основесеми сортов нефти. В эту корзину входят алжирская смесь Saharan, индонезийскаяMinas, нигерийская Bonny Light, смесь Саудовской Аравии Arabian Light, Dubai,венесуэльская Tia Juana и мексиканская Isthmus. Так, в январе 2000 года средняястоимость нефтяной корзины составила 24,58 долл. за баррель, что на 19 центовменьше чем в декабре и на 13,84 долл. больше чем в январе 1999.

Нефть: экспортно-импортные связи, 1998 г. (млн. т)

В

США Южная и Центральная Америка. Западная Европа Центральная Европа Африка Япония Другие страны Тихоокеанского региона

Из

- - - - - - - США - 8,7 9,4 - 0,4 1,3 4,3 Канада 77,9 0,5 0,5 - - - 0,1 Мексика 66,4 7,3 9,6 - 1,0 1,9 - Южная и Центральная Америка 134,3 - 12,8 - 1,7 0,2 1,4 Западная Европа 30,5 1,7 - 10,5 8,2 0,3 2,7 Бывший СССР 1,1 2,2 92,8 35,6 0,8 0,3 4,2 Ближний Восток 104,4 28,4 213,4 16,1 32,8 209,6 290,9 Северная Африка 14,4 1,5 98,9 4,0 4,3 0,9 2,0 Западная Африка 70,3 14,2 38,4 0,1 1,6 1,0 25,7

Итого импорт

499.30 64.50 475.80 66.30 50.80 215.50 331.30

То, что ОПЕК обладает реальной возможностью диктоватьмировые цены на нефть, является следствием нескольких факторов. Во-первых,страны, входящие в нефтяной картель, обладают богатейшими запасами нефти, на ихдолю приходится более трех четвертей всех доказанных мировых запасов.

Нефть: доказанные запасы (млрд. т)

Страна 1978 1988 1997 1998 Северная Америка 57,1 97,8 85,2 85,1 Южная и Центральная Америка 25,3 67,8 86,2 89,5 Европа 27,4 20,3 20,2 20,7 Страны бывшего Советского Союза 71,0 58,5 65,4 65,4 Ближний Восток 369,6 571,6 676,9 673,7 Тихоокеанский регион 40,0 45,0 42,3 43,1

Итого, в т.ч.

648,3

917,9

1046,2

1052,9

OPEC 441,8 673,9 797,1 800,5 Non-OPEC 135,5 185,4 183,8 187,1

Во-вторых, на сегодняшний день ОПЕК добывает около 24млн баррелей сырой нефти в день, обеспечивая около 40% мирового предложения.

Динамика суммарного производства нефти странами ОПЕК(за исключением Ирака)

в 1997-1999 гг., млн барр./сут.

1997 год 26,3 1998 год 25,7 1999 год 22,5 Квота 22,0

Нефть: добыча (млн. т)

- 1996 1997 1998 Изменения в 1998 г. по отношению к 1997 г. Доля данных в общей сумме, 1998 г. Северная Америка 661,0 671,3 667,0 -0,6% 19,0% Южная и Центральная Америка 314,3 332,3 343,3 3,3% 9,7% Европа 327,6 327,8 325,1 -0,8% 9,3% Бывший Советский Союз 353,5 361,0 361,3 0,1% 10,3% Ближний Восток 994,6 1037,9 1096,8 5,7% 31,1% Африка 357,9 372,5 360,1 -3,3% 10,2% Тихоокеанский регион 362,6 367,0 365,4 -0,4% 10,4%

Итого в Мире, в т.ч.

3371,5

3469,8

3518,9

1,4%

100,0%

OPEC 1370,8 1433,6 1480,0 3,2% 42,1% Non-OPEC 1647,1 1675,1 1677,6 0,1% 47,7%

В третьих, себестоимость добычи нефти наместорождениях ОПЕК существенно ниже, чем в других регионах планеты. Так, встранах Персидского Залива, стоимость добычи одного барреля составляет всегооколо одного доллара.

Важное значение имеет также то, что ОПЕК можетдовольно легко изменять уровень добычи нефти как в сторону уменьшения так иувеличения. По оценкам EIA (Energy Information Administration), без привлечениясущественных инвестиций, нефтяной картель может увеличить добычу нефти до 35млн барр./сут. При этом вложения в увеличение уровня добычи на 1 барр./сут.составляют всего около 2,8 долл.

История «злодеяний» ОПЕК

Отказ от Бреттон-Вудской валютной системы и последующееослабление курса американского доллара в начале 70-х привели к тому, что ОПЕКпостепенно стал увеличивать давление на западные страны, активно участвовавшиев разработке своих месторождений на Ближнем Востоке. В октябре 1971 года ОПЕКодобрил план, согласно которому в собственности членов картеля закреплялось 25% доли в концессиях, принадлежавших ранее западным компаниям. При этом к 1983году предусматривалось увеличение доли до 51 %. Постепенно почти все страны-участники ОПЕК национализировали нефтяной бизнес на своих территориях.

В октября 1973 года началась четвертаяАрабо-Израильская война. В ответ ОПЕК сначала сократил, а затем и вовсе наложилэмбарго на экспорт нефти союзникам Израиля. В первую очередь это касалось США,затем санкции были распространены на Голландию, Португалию, Родезию и ЮАР.Первый нефтяной кризис продолжался пять месяцев вплоть до 18 марта 1974 года,пока действовало эмбарго картеля против США. За это время цены взлетели с 4,5до 12 долларов за баррель.

Второй кризис, разразившийся в 1979 году был ещеопасней. В Иране произошла революция, а с 1 апреля ОПЕК увеличил цены на 14,5%. Это привело к тому, что рыночная цена выросла до 14,6 долл. за баррель. Сиюля картель повысил цены еще на 15 %. Затем последовал захват Ираном западныхзаложников и разрыв отношений с США. В то же время действия Саудовской Аравиипривели к росту цен с 19 до 26 долл. за баррель. В 1980 году ситуацию обострилаИрано-Иракская война. Смесь Saudi Light выросла до 34 долларов за баррель,достигнув своего исторического максимума.

После этого на нефтяном рынке в течении 5 летнаблюдалось спокойствие и плавное снижение цен на нефть. Однако когда в декабре1985 года ОПЕК резко увеличил добычу нефти – до 18 млн барр/сут, началасьнастоящая ценовая война, спровоцированная Саудовской Аравией. Ее результатомстало то, что в течение нескольких месяцев сырая нефть подешевела более чем вдва раза – с 27 до 12 долл. за баррель.

Четвертый нефтяной кризис разразился в 1990 году. 2августа Ирак напал на Кувейт, цены подскочили с 19 долл. за баррель в июле до36 в октябре. Однако затем нефть подешевела до своего предыдущего уровня еще доначала операции “Буря в пустыне”, завершившейся военным поражением Ирака иэкономической блокадой страны, продолжающейся по сей день.

Современная ситуация.

После кризиса в ЮВА 1997г. произошел обвал фондовыхрынков по всему миру. Однако ОПЕК не обратил внимание на тревожные симптомы.Более того, на ноябрьской встрече было решено увеличить производство на 10 % — до 27,5 млн. барр./сут. Вся несвоевременность этого шага проявилась в 1998году, когда рост предложения нефти на фоне сокращения ее потребления в Азиипривел к увеличению промышленных запасов нефти и обвалу цен.

В течение целого года ОПЕК не мог переломить ситуацию,и это поставило под сомнение само существование картеля. Дважды – в марте ииюне ОПЕК принимал решение о сокращении производства, однако низкая дисциплинавнутри организации существенно подорвала доверие рынка. К декабрю 1998 годацены опустились до 10 долларов за баррель, а промышленные запасы в США достигли330 млн. баррелей.

Лишь в марте 1999 года картель не только принялрешение о сокращении добычи, но и сумел его исполнить. Снижение добычи нефти с25,5 млн барр./сут. до почти 23-х, наряду с восстановлением экономик странЮго-восточной Азии сделали свое дело

Практически весь год после исторического решения ценына нефть непрерывно росли, причем если в феврале 1999 года Brent стоил около 10долл. за баррель, то в марте 2000 – все 30. Ситуация 1998 года изменилась напрямо противоположную. Экспортеры получили достаточную компенсацию запонесенные убытки, тогда как сегодняшние высокие цены угрожают экономикамразвитых стран – импортеров нефти, которые стали прилагать титанические усилиядля снижения цен на нефть.

В первую очередь это касается США, западной Европы иЯпонии. Угроза роста инфляции уже привела к увеличению учетных ставок. ИндексDow Jones Industrial за последние несколько месяцев потерял около 13 %,опустившись ниже 10000 пунктов. По мнению многих специалистов, если напредстоящем 27 марта саммите нефтяных министров не будет принято решение осущественном увеличении экспортных квот, ситуация может привести кнепредсказуемым последствиям.

Переговорные усилия ведущих индустриальных странначали приносить плоды. Вначале, Мексика и Норвегия объявили, что поднимут своиквоты нефтедобычи, независимо от решения ОПЕК 27 марта. Затем, последовалосовместное заявление Саудовской Аравии, Мексики и Венесуэлы о том, что этистраны на совещании ОПЕК будут добиваться увеличения общей квоты на 1 млн.баррелей в день. Однако по оценке инвестиционного банка Merrill Lynch дляприведения рынка в равновесие к концу года квоту необходимо увеличить минимумна 2,5 млн. баррелей в день. Так что положение на рынке нефти будет зависеть отразмера повышения квот, а существенного падения цен пока не ожидается.Совещание ОПЕК откроется в Вене 27 марта (на следующий день после президентскихвыборов в России).

Вероятно, с апреля общий объем поставок ОПЕК, а такжеиндивидуальные квоты поставок стран ОПЕК и Мексики будут увеличены на 28 %, аво втором квартале, если обстановка на нефтяном рынке не улучшится, ОПЕКувеличит поставки еще на 500 тыс. бар. в день. В любом случае окончательноерешение появится 27 марта. Однако, по мнению аналитиков нефтяного рынка,независимо от того, какое решение примут страны ОПЕК на конференции в Вене,ценовая картина рынка до середины года существенно не изменится. Запасы бензинав индустриально развитых странах сейчас настолько малы, что даже если поставкиво втором квартале и возрастут в тех объемах, которых добиваются США, цены нанефть и бензин до конца лета все равно сохранятся на высоком уровне.

По появившейся в ряде СМИ информации ОПЕК, по всейвероятности, согласится увеличить объем добычи нефти на 2-2,5 млн. баррелей вдень. Источник в самом ОПЕК сообщил, что организация намерена официальноодобрить повышение квот добычи на 1 млн. баррелей в день, а затем в качествеуступки «давлению рынка» добавить к этой цифре еще от 1 до 1,5 млн. баррелейежедневных поставок.

Ряд членов ОПЕК уже подняли объемы своей нефтедобычивыше установленного количества. Однако обсуждение этой проблемы среди стран —участниц организации экспортеров нефти пока не закончено. По оценкам EnergyInformation Administration, для того чтобы стабилизировать рынок, ОПЕКнеобходимо поднять уровень добычи на 2,3 млн. барр./сут., так как увеличениедобычи нефти на 1 млн барр./сут. кардинально не изменит ситуацию: ценыостанутся достаточно высокими, а промышленные запасы – низкими. На цифре в 2,5млн. последние месяцы активно настаивали США, при этом ОПЕК пыталасьсопротивляться: до последнего времени. Самый высокий объем дополнительногоэкспорта, который обсуждался министрами энергетики стран ОПЕК, составлял лишь1,7 млн. баррелей. Однако в конечном итоге, если верить СМИ, ОПЕК сдалась.

По мнению большинства зарубежных экспертов, процессвыравнивания баланса спроса и предложения и формирования на его основестабильных и разумных цен еще только начинается. Сколько времени он продлится,сказать пока сложно. Но совершенно ясно, что решающая роль в этом будет принадлежатьОПЕК, международный авторитет которой за последний год неизмеримо вырос. Онбудет укрепляться и дальше, но только при соблюдении двух важнейших условий — сохранении единства и наличии четкой продуманной программы действий. И в этомплане ближайшими задачами ОПЕК видятся, во-первых, разработка механизмаприсоединения Ирака (производство которого растет достаточно динамично) к общимусилиям по стабилизации рынка и, во-вторых, заблаговременное планированиепостепенной отмены введенных ограничений.

www.ronl.ru

Мировой рынок нефти — доклад

Министерство образования  РФ

Байкальский государственный  университет экономики и права

Кафедра мировой экономики  и международного бизнеса

 

 

 

 

 

 

 

 

ДОКЛАД

по дисциплине Международная  торговля

Мировой рынок  нефти.

 

 

 

Исполнитель                                                                                    

Проверил                                                                                                

 

 

 

 

 

Иркутск, 2012

Мировой рынок нефти.

 

Нефть и природные газы относятся к основным источникам энергии, и в нынешнем столетии они  будут основным компонентом топливно- энергетических балансов большинства стран мира. Страны - экспортеры нефти понимают, что экспорт нефти не есть конечная цель развития собственного государства, а служит в основном базой для развития экономики в целом. При этом доходы от экспорта нефти, как и саморазвитие нефтяной индустрии, должны сообщить поступательное движение национальной экономике для создания высокоразвитого индустриального общества. В данной связи развитие нефтяной индустрии должно помочь становлению эффективной структуры национальной экономики. В ряде стран развитие нефтяной промышленности принесло обратный эффект. Венесуэла, в прошлом развитая аграрная страна, в настоящее время импортирует сельскохозяйственные продукты в результате развития нефтедобывающего сектора экономики. Норвегия существенно сократила рыбный промысел из-за интенсивной разработки нефтяных месторождений в Северном море. 

В долгосрочной перспективе  можно сказать, что нефть - это  актив, цена которого постепенно будет  снижаться. начнут усиленно осваиваться, несмотря на значительные финансовые издержки, "нетрадиционные" источники энергии. Главным конкурентом жидкого топлива в данной сфере применения, как ожидается, будет природный газ, экологически более чистый энергоноситель, использованию которого уделяется существенное внимание в Северной Америке и Западной Европе. Контроль над нефтяной отраслью одна из ведущих целей правительств стран производителей нефти. Из больших независимых компаний подавляющее большинство составляют американские компании.

Для основной массы стран  производителей нефти доминирующее присутствие одной страны на мировом  рынке нефти становится нежелательным  фактором как в политическом, так и в экономическом смысле. В современной структуре нефтяного бизнеса доминируют вертикально интегрированные компании финансово-экономическое объединение различных технологически взаимосвязанных производств. Обычно в нефтяной отрасли в такую интеграцию входят предприятия, составляющие последовательность стадий основного технологического процесса. Действующий механизм в таких компаниях обеспечивает сбалансированность развития, компенсируя потери одного подразделения другими подразделениями: если цена на нефть падает и прибыль добывающих подразделений уменьшается, то нефтепереработка и нефтехимические производства увеличивают прибыль. Тем самым крупнейшие нефтяные компании - Standard Oil, Gulf, Texaco и др. установили контроль за всеми секторами нефтяного бизнеса как в национальном, так и в международном масштабе. 

Участниками на мировом рынке  нефти могут быть различные компании, которые можно классифицировать по признакам, размерность, масштабность, а также специализация на производственных, финансовых, инфраструктурных видах  деятельности. Ведущие международные нефтяные компании ("majors") - компании очень большие по размерам, участвующие в крупнейших международных операциях в области производства нефти и нефтепродуктов, доминирующие в течение длительного времени на мировом рынке нефти, это: Бритиш Петролеум, Эксон, Мобил, Ройал Датч, Шелл, Шеврон, Тексако и др. 

Большие независимые компании, часто большие и малые независимые  компании называют в сводных отчетах "доместик компанис" местные компании. К ним относятся большие частные компании, участвующие во всех фазах производства сырой нефти от разведки до реализации и оперирующие по всему миру, хотя большую часть операций они проводят в собственной стране, Амоко, Атлантик Ричфилд, Ашланд, Петрофина и др. 

Малые независимые компании специализируются на одной или двух фазах производства нефти, сейсмическая разведка или маркетинг.

 Национальные нефтяные компании - компании, принадлежащие правительству страны, производителя и экспортеру нефти. В большинстве стран данные компании находятся или в слиянии, или в тесной кооперации с ведущими нефтяными компаниями мира. Самые известные нефтяные компании это: Кувейтская ННК (КОС), Петромин (Саудовская Аравия), НИОК (Иран), Эльф Акитен (Франция), Статойл (Норвегия), ЭНИ (Италия), ЭДНОК (Абу-Даби), СОНАТРАК (Алжир), Тотал (Франция), Пертамина (Индонезия), Пемекс (Мексика), ННПС (Нигерия), ПДВСА (Венесуэла). 

Торговые компании (трейдеры) торгуют нефтью. Основной причиной их появления в 1970-х гг. послужило  возникновение энергетических кризисов. Ведущие нефтяные компании, национальные нефтяные компании используют нефтеторговцев как посредников на мировом рынке, выполняющих важную функцию обслуживания.    

Аналитический обзор мирового рынка нефти на ЯНВАРЬ 2013

Основные  положения

  • Цены на сырую  нефть возрастали по мере приближения  к концу 2012 года, рост цен обеспечивался за счет сезонно высокого зимнего спроса и геополитических проблем. К середине января цены оказались выше уровня за декабрь, нефть Brent торговалась по цене в 110.75 долларов за баррель, нефть WTI – по цене в 95.15 долларов за баррель.

• По прогнозам  мировое потребление нефти в 2013 году составит 90.8 мб/д, что на 240 кб/д больше по сравнению с данными, представленными  в обзоре за прошлый месяц, и на 930 кб/д (1.0%) больше по сравнению с уровнем за 2012 год. Основными движущими силами отмеченного увеличения потребления нефти является рост оценок спроса за четвертый квартал 2012 года и более высокие ожидания по развитию экономики Китая.

• Мировые поставки нефти в декабре сократились  на 170 кб/д (до 91.2 мб/д). Производство в странах - не ОПЕК возросло на 90 кб/д по сравнению с предыдущим месяцем - до 54.2 мб/д. Ожидается, что в первом квартале 2013 года оно еще увеличится на 590 кб/д при сравнении по годам. Добыча нефти в странах - не ОПЕК в 2013 году по прогнозам возрастет на 980 кб/д до 54.3 мб/д, что говорит о самых высоких темпах роста с 2010 года.

• Поставки сырой  нефти ОПЕК в декабре сократились  до самого низкого уровня за год  и составили 30.65 мб/д, что связано со снижением поставок из Саудовской Аравии и Ирака. Добыча сырой нефти ОПЕК в среднем достигла в 2012 году исторически высокого уровня в результате продолжающегося роста мирового спроса на нефть. Значение ‘опциона на сырую нефть ОПЕК и изменения запасов’ в 2013 году возросло на 100 кб/д до 30 мб/д.

• Промышленные запасы в странах ОЭСР сократились в  ноябре на 18.7 мб, что вызвано дальнейшим снижением на 11 мб запасов средних дистиллятов, продолжившим отмеченное ранее их сокращение. Покрытие суммарного спроса  на нефтепродукты в днях форварда упало в ноябре на 0.5 дня до 30 дней. Предварительные данные за декабрь говорят о дальнейшем сокращении промышленных запасов в странах ОЭСР на 18.4 мб.

• В четвертом  квартале 2012 года объемы мировой нефтепереработки возросли на 1.5 мб/д при сравнении по годам до среднего уровня в 75.9 мб/д. Рост нефтепереработки относится, прежде всего, к Китаю, Индии и России. Привлекательные прибыли от нефтепереработки, постепенное сокращение действующих мощностей и резкое похолодание в Азии и странах бывшего СССР явились факторами поддержали рост нефтепереработки в последние месяцы 2012 года.

СПРОС    Краткий обзор

• Оценки мирового спроса на нефть в 2012 году были пересмотрены в сторону увеличения (до 89.8 мб/д). Это объясняется поступлением более высоких показателей (по сравнению с ожидаемыми) за четвертый квартал 2012 года. Рост спроса в 2012 году по последним оценкам составил 975 кб/д (или 1.1%). Данный рост оказался на 175 кб/д больше по сравнению с оценками OMR за декабрь, спрос на нефть в четвертом квартале - также неожиданно высоким. Самая значительная повышающая корректировка оценок спроса относится к Китаю (+200 кб/д), США (+155 кб/д) и Бразилии (+155 кб/д). Прогноз спроса на 2013 год был пересмотрен в сторону увеличения на 240 кб/д (до 90.8 мб/д). Данная корректировка поддерживалась за счет более высоких ожиданий по спросу в Китае, а также все еще сохраняющейся озабоченности относительно макроэкономической ситуации в мире, которая сдерживает рост спроса на относительно ограниченном уровне в 930 кб/д.

   • Обозначилась тенденция  к росту промышленного производства в Китае в четвертом квартале 2012 года, что объясняет очевидный скачок роста спроса на нефть в стране - втором в мире крупнейшем потребителе нефти. Предполагаемый спрос в Китае в четвертом квартале 2012 года достиг 10.1 мб/д, то есть увеличился в течение года на 700 кб/д. Спрос на нефть характеризовался относительно слабым ростом в течение большей части 2012 года, поэтому быстрое его увеличение в четвертом квартале 2012 года достаточно удивительно. Маловероятно, что такие стремительные темпы роста будут устойчивыми в 2013 году, так как спрос в четвертом квартале 2012 года поддерживался за счет единичных факторов. Тем не менее, прогноз на год в целом был пересмотрен в сторону повышения на 135 кб/д до 10 мб/д. Рост спроса в Китае в 2013 году по последним прогнозам составит 390 кб/д (или 4.0%).    • Более ранние индикаторы по спросу нефти в США в четвертом квартале 2012 года свидетельствовали о более высоком по сравнению с ожидаемым средним потреблением (на уровне в  18.8 мб/д). Это на 155 кб/д больше по сравнению с прогнозом за прошлый месяц, но все еще на 100 кб/д (или на 0.5%) ниже при сравнении по годам. Сокращение спроса в США в четвертом квартале 2012 года явилось самым незначительным почти за два года.    Общий обзор

Последние оценки мирового спроса  в четвертом квартале 2012 года выходят на уровень в 91.2 мб/д, что соответствует годовому росту в 1.7 мб/д (или 1.7%). Эти показатели на 710 кб/д выше по сравнению с прогнозом в последнем обзоре OMR. Наиболее значительная повышающая корректировка по четвертому кварталу 2012 года относится к  Китаю (на 200 кб/д выше), США (+155 кб/д), Бразилии (+155 кб/д), России (+55 кб/д), Корее (+40 кб/д), Бельгии (+40 кб/д) и Саудовской Аравии (+30 кб/д). Данная корректировка поддержана за счет более высоких, по сравнению с ожидаемыми, оценок за октябрь. При этом самые значительные корректировки относятся к США (на 235 кб/д выше), Бразилии (+225 кб/д), Китаю (+155 кб/д) и Саудовской Аравии (+95 кб/д). Эти корректировки с избытком возмещают понижающую корректировку спроса в Великобритании (на 50 кб/д ниже), Индии (-45 кб/д), Германии (-40 кб/д), Канаде (-30 кб/д) и России (-15 кб/д). Предварительные данные за ноябрь также повлияли на оценки спроса в четвертом квартале 2012 года, при этом отмечается значительное увеличение показателей по Китаю, США, Бразилии, Корее, России и Франции, которое возместило понижающую корректировку по Индии, Испании и Польше.

 

Сезонные факторы  противоположного действия в двух странах - крупнейших мировых потребителях нефти – Бразилии и Саудовской Аравии – привели к изменению позиций в ряду самых крупных десяти мировых потребителей нефти, обозначенных в октябре. Это связано с тем, что снижение спроса на кондиционирование в Саудовской Аравии было противоположно влиянию роста спроса в Бразилии, не свойственного данному сезону. В обеих странах в октябре обычно сокращается спрос при сравнении по месяцам, но в данном случае спрос в октябре 2012 года сократился только в Саудовской Аравии. Германия и Канада также обменялись местами в обозначенном ряду, так как в октябре спрос в Канаде упал при сравнении по месяцам в соответствии с сезонными тенденциями. При этом спрос в Германии в октябре увеличился в отличие от обычных тенденций для данного сезона. Мексика также укрепила свои позиции на десятом месте в ряду за октябрь, заменив на этой позиции Южную Корею. Изменения вызваны дополнительным замещением спроса вследствие закрытия газоперерабатывающего завода в Reynosa, принадлежащего компании Pemex. Корея по всей вероятности вновь займет 10-ое место в ряду крупнейших потребителей нефти, так как в ноябре по всей вероятности восстановится высокий сезонный внутренний спрос на нефть.    Суммарное потребление нефтепродуктов десятью крупнейшими мировыми потребителями нефти в октябре достигло 53.3 мб/д, что составляет примерно  две третьих от суммарного потребления нефти в мире.

 

ПОСТАВКИ    Краткий обзор

• Мировые поставки нефти в декабре сократились  на 170 кб/д (до 91.2 мб/д). При этом поставки сырой нефти ОПЕК снизились на 265 кб/д. В сравнении с 2011 годом, производство нефти в декабре оставалось на 1.6 мб/д выше, на рост поставок из стран - не ОПЕК  пришлось 60% от суммарного роста поставок. В целом в 2012 году мировые поставки увеличились на 2.5 мб/д, что характеризует самые высокие темпы роста поставок с 2004 года. При этом на сырую нефть ОПЕК пришлось 60% от суммарного их роста.    • Производство нефти в странах - не ОПЕК в декабре возросло на 90 кб/д по сравнению с предыдущим месяцем до 54.2 мб/д. Более высокий рост добычи в Северной Америке возместил снижение мировых поставок биотоплива. Ожидается, что производство нефти увеличится на 590 кб/д в первом квартале 2013 года по отношению к первому кварталу 2012 года, что примерно на 160 кб/д выше по сравнению с оценками за прошлый месяц. По прогнозам производство нефти в 2013 году в странах - не ОПЕК возрастет на 980 кб/д до 54.3 мб/д - оценка, свидетельствующая о самых высоких темпах роста с 2010 года и на 150 кб/д выше по сравнению с предыдущими прогнозами.    • Производство сырой нефти ОПЕК в декабре сократилось до самого низкого уровня в году, при этом падение добычи в Саудовской Аравии и Ираке частично возместило увеличение добычи в Нигерии. Производство нефти в декабре снизилось на 265 кб/д до 30.65 мб/д. Страны ОПЕК в сумме увеличили добычу сырой нефти в 2012 году на годовой основе до самого высокого уровня в результате сохраняющегося роста мирового спроса. В 2012 году был также отмечен исторически высокий уровень добычи газового конденсата ОПЕК, которая возросла на 425 кб/д до 6.2 мб/д.    • Значение ‘опциона на сырую нефть ОПЕК и изменения запасов’ в 2013 году было пересмотрено в текущем месяце на 100 кб/д до 30 мб/д, за этим  последовала повышающая корректировка на 710 кб/д спроса в четвертом квартале 2012 года, в значительной степени в связи с изменениями в спросе Китая. Оценки опциона в четвертом квартале возросли на 400 кб/д до 30.8 мб/д. Фактические свободные мощности ОПЕК увеличились до 3.26 мб/д, в соответствии с сокращением поставок ОПЕК в прошлом месяце. Запас прочности в поставках в настоящее время находится на самом высоком уровне с октября 2011 года.

Все показатели по мировым поставкам за ноябрь, представленные в данном обзоре, являются расчетными показателями МЭА. Оценки по странам  ОПЕК, Аляске, Индонезии и России подкреплены предварительными данными  по поставкам сырой нефти за ноябрь.     Примечание: непредвиденные события рассматриваются как риск, который приводит к корректировке представленных в данном обзоре производственных показателей по странам, не входящим в ОПЕК. Такие события включают несчастные случаи, незапланированное и предварительно не объявленное техническое обслуживание, забастовки, политические беспорядки, партизанскую деятельность, войны и убытки, связанные с погодными условиями. В прогнозах в расчет принято запланированное техническое обслуживание во всех регионах и традиционные сезонные перерывы в поставках (включая перерывы, связанные с ураганами) в Северной Америке. Кроме того, произведена корректировка данных по странам – не ОПЕК, что отражает исторически сложившуюся тенденцию непредвиденных события. В сумме это может составить -500 кб/д по поставкам из стран, не входящих в ОПЕК, основная корректировка сосредоточена в странах ОЭСР.

referat911.ru

Мировой рынок нефти и ОПЕК

С конца 1997 г. мы с тревогой наблюдали резкое падение цен на мировых товарно-сырьевых рынках (энергоносители подешевели на 31 %), эта тенденция получила дальнейшее развитие в 1998 г. и достигла пика в первом квартале 1999 г., когда стоимость "черного золота" упала до рекордно низкой отметки за последние 20 лет : цена североморского сорта Brent на IPE (Лондон) опустилась до уровня 11 долл./барр., а в Западном полушарии котировки нефти сорта WTI (западнотехасской) снизились до 12 долл./барр. Это было одно из наиболее серьезных потрясений, которое испытал мировой нефтяной рынок в новейшей истории

Фактически на протяжении всего послевоенного периода лишь три раза наблюдалось резкое одномоментное снижение цен:

  • в течение 1986 г. на 51,1 %,
  • 1988 г. – на 22, 1%
  • с января по октябрь 1998 г. – 29, 6%

Основные факторы, вызвавшие депрессию на товарно-сырьевых рынках, можно условно разделить на две группы: фундаментальные (или макроэкономические) и конъюнктурные. К первой группе относились :

  • затяжной экономический спад на рынках ЮВА, спровоцированный существенным снижением спроса на большинство сырьевых товаров (особенно на нефтепродукты), рекордным за последнее десятилетие падением промышленного производства, повсеместным сокращением внешнеторгового оборота;
  • развитие кризиса в России, Латинской Америке и странах Восточной Европы, следствием которого стало снижение внутреннего потребления энергоресурсов, девальвация национальных валют и увеличение сырьевого экспорта по низким ценам

В это время страны с низкой себестоимостью нефтедобычи (прежде всего это страны ОПЕК) использовали неблагоприятную ценовую конъюнктуру для "вытеснения" с рынка своих конкурентов с помощью поставок нефти и нефтепродуктов по демпинговым ценам, что значительно усиливало тенденцию к снижению стоимости энергоресурсов и ухудшало экономическое состояние стран с относительно высокой себестоимостью нефтедобычи, к которым в тот момент относилась и Россия.

Ко второй группе факторов следует отнести резко обострившиеся разногласия среди крупнейших нефтепроизводителей, особенно это характерно для первой половины 1998 года, когда часть государств членов ОПЕК саботировала выполнение договорных обязательств по сокращению поставок на мировой рынок углеводородного сырья.

Однако уже с февраля 1999 г. на мировом нефтяном рынке наметились определенные положительные сдвиги, связанные в первую очередь с пересмотром правительствами развивающихся стран методов экономического регулирования. Переход к расширительной кредитно-денежной политике стимулирования внутреннего спроса позволил стабилизировать экономическую ситуацию, а, начиная со второго квартала, добиться в большинстве пораженных кризисом стран роста потребления и промышленного производства. Это не замедлило сказаться на ценах рынка энергоресурсов, тем более, что после длительного периода взаимного недоверия и упреков, страны ОПЕК наконец-то стали соблюдать утвержденные еще весной 1998 г. соглашения о сокращении поставок нефти. Результатом стал немедленный рост цен на углеводородное сырье, в ходе которого стоимость нефти установила новые рекорды цен, показав новые максимумы со времен "Бури в пустыне"

Попробуем оценить как повлияла на этот скачок цен на нефть решения ОПЕК, одна из самых могущественных организаций современной эпохи.

История создания ОПЕК.

Международная Организация стран – экспортеров нефти (ОПЕК) была создана в сентябре 1960 года на конференции в Багдаде. Первоначально ОПЕК состоял из пяти стран – Ирана, Ирака, Кувейта, Саудовской Аравии и Венесуэлы, а затем к ним присоединились еще шесть – Катар (1961), Индонезия и Ливия (1962), ОАЭ (1967), Алжир (1969) и Нигерия (1971). Еще две страны – Эквадор (1973) и Габон (1975) впоследствии вышли из состава организации в 1992 и 1994 гг. соответственно.

Целью ОПЕК является проведение согласованной политики для установления приемлемых для производителей цен на нефть. Для членов картеля высокие цены являются жизненной необходимостью, поскольку экспорт нефти составляет существенную долю не только бюджетных поступлений, но и ВВП этих стран. Низкие цены 1998 - начала 1999 г. нанесли серьезный ущерб экономике даже таких богатых стран, как Саудовская Аравия, Кувейт и ОАЭ, заставив их правительства принять ряд непопулярных мер в финансовой и социальной сферах, а государственные бюджеты на 1999 г. были запланированы с огромными дефицитами. Что же тогда говорить об Алжире, Ливии и Нигерии, уровень благосостояния которых на порядок ниже, или, к примеру, об Индонезии, которая до сих пор не преодолела последствий азиатского кризиса? Поэтому вполне понятным выглядело высказывание министра нефти Ливии Абдуллы аль-Бадри о том, что "прошлогодние потери были непомерно велики, и потребуется еще значительное время для их компенсации". А генеральный секретарь ОПЕК Р.Лукман не без определенного злорадства констатировал, что непосредственно причастным к обвалу цен на нефть промышленно развитым странам не грех пожить немного и в условиях дороговизны.

Размеры дефицита государственного бюджета, первоначально запланированного

арабскими странами Персидского залива на 1999 г., % ВВП

Бахрейн 8,5
Кувейт 22,0
Оман 11,0
Катар 9,0
Саудовская Аравия 10,0
ОАЭ 2,0

Экспортная выручка стран ОПЕК

Страна Номинальные доллары США. Млрд. Реальные доллары США (1990 г.) Млрд.
1998 1999 Изменение. % 1972 1980 1986 1999
Алжир 4.8 6 125 4.2 20.2 4.8 4.7
Индонезия 2.8 4 143 2.8 22.5 5.6 3.1
Иран 10.5 13 124 12.9 20.9 6.7 10.2
Ирак 6.2 11.4 184 4.5 43.6 8 9
Кувейт 8 9.2 115 8.5 28.5 7.1 7.2
Ливия 5.6 6.9 123 9.1 35.3 5.5 5.4
Нигерия 8.8 11.4 130 6.6 38.6 7.7 8.9
Катар 2.9 3.7 128 1.4 8.5 1.6 2.9
Саудовская Аравия 29.7 34.6 116 14.5 162.7 21.4 27.2
ОАЭ 9.3 11 118 3.3 29.9 6.8 8.6
Венесуэла 11.2 12.6 113 9.4 28.2 7.8 9.9
ОПЕК. Всего 99.8 123.8 124 77.2 438.9 83 97.1

Представители организации проводят периодические встречи (раз в полгода, а иногда ежеквартально), на которых принимаются решения об изменении уровня добычи сырой нефти. Главным ценовым ориентиром для ОПЕК является так называемая “нефтяная корзина” – индекс, определяемый на основе семи сортов нефти. В эту корзину входят алжирская смесь Saharan, индонезийская Minas, нигерийская Bonny Light, смесь Саудовской Аравии Arabian Light, Dubai, венесуэльская Tia Juana и мексиканская Isthmus. Так, в январе 2000 года средняя стоимость нефтяной корзины составила 24,58 долл. за баррель, что на 19 центов меньше чем в декабре и на 13,84 долл. больше чем в январе 1999.

Нефть: экспортно-импортные связи, 1998 г. (млн. т)

В США Южная и Центральная Америка. Западная Европа Центральная Европа Африка Япония Другие страны Тихоокеанского региона
Из - - - - - - -
США - 8,7 9,4 - 0,4 1,3 4,3
Канада 77,9 0,5 0,5 - - - 0,1
Мексика 66,4 7,3 9,6 - 1,0 1,9 -
Южная и Центральная Америка 134,3 - 12,8 - 1,7 0,2 1,4
Западная Европа 30,5 1,7 - 10,5 8,2 0,3 2,7
Бывший СССР 1,1 2,2 92,8 35,6 0,8 0,3 4,2
Ближний Восток 104,4 28,4 213,4 16,1 32,8 209,6 290,9
Северная Африка 14,4 1,5 98,9 4,0 4,3 0,9 2,0
Западная Африка 70,3 14,2 38,4 0,1 1,6 1,0 25,7
Итого импорт 499.30 64.50 475.80 66.30 50.80 215.50 331.30

То, что ОПЕК обладает реальной возможностью диктовать мировые цены на нефть, является следствием нескольких факторов. Во-первых, страны, входящие в нефтяной картель, обладают богатейшими запасами нефти, на их долю приходится более трех четвертей всех доказанных мировых запасов.

Нефть: доказанные запасы (млрд. т)

Страна 1978 1988 1997 1998
Северная Америка 57,1 97,8 85,2 85,1
Южная и Центральная Америка 25,3 67,8 86,2 89,5
Европа 27,4 20,3 20,2 20,7
Страны бывшего Советского Союза 71,0 58,5 65,4 65,4
Ближний Восток 369,6 571,6 676,9 673,7
Тихоокеанский регион 40,0 45,0 42,3 43,1
Итого, в т.ч. 648,3 917,9 1046,2 1052,9
OPEC 441,8 673,9 797,1 800,5
Non-OPEC 135,5 185,4 183,8 187,1

Во-вторых, на сегодняшний день ОПЕК добывает около 24 млн баррелей сырой нефти в день, обеспечивая около 40% мирового предложения.

Динамика суммарного производства нефти странами ОПЕК (за исключением Ирака)

в 1997-1999 гг., млн барр./сут.

1997 год 26,3
1998 год 25,7
1999 год 22,5
Квота 22,0

Нефть: добыча (млн. т)

- 1996 1997 1998 Изменения в 1998 г. по отношению к 1997 г. Доля данных в общей сумме, 1998 г.
Северная Америка 661,0 671,3 667,0 -0,6% 19,0%
Южная и Центральная Америка 314,3 332,3 343,3 3,3% 9,7%
Европа 327,6 327,8 325,1 -0,8% 9,3%
Бывший Советский Союз 353,5 361,0 361,3 0,1% 10,3%
Ближний Восток 994,6 1037,9 1096,8 5,7% 31,1%
Африка 357,9 372,5 360,1 -3,3% 10,2%
Тихоокеанский регион 362,6 367,0 365,4 -0,4% 10,4%
Итого в Мире, в т.ч. 3371,5 3469,8 3518,9 1,4% 100,0%
OPEC 1370,8 1433,6 1480,0 3,2% 42,1%
Non-OPEC 1647,1 1675,1 1677,6 0,1% 47,7%

В третьих, себестоимость добычи нефти на месторождениях ОПЕК существенно ниже, чем в других регионах планеты. Так, в странах Персидского Залива, стоимость добычи одного барреля составляет всего около одного доллара.

Важное значение имеет также то, что ОПЕК может довольно легко изменять уровень добычи нефти как в сторону уменьшения так и увеличения. По оценкам EIA (Energy Information Administration), без привлечения существенных инвестиций, нефтяной картель может увеличить добычу нефти до 35 млн барр./сут. При этом вложения в увеличение уровня добычи на 1 барр./сут. составляют всего около 2,8 долл.

История "злодеяний" ОПЕК

Отказ от Бреттон-Вудской валютной системы и последующее ослабление курса американского доллара в начале 70-х привели к тому, что ОПЕК постепенно стал увеличивать давление на западные страны, активно участвовавшие в разработке своих месторождений на Ближнем Востоке. В октябре 1971 года ОПЕК одобрил план, согласно которому в собственности членов картеля закреплялось 25 % доли в концессиях, принадлежавших ранее западным компаниям. При этом к 1983 году предусматривалось увеличение доли до 51 %. Постепенно почти все страны -участники ОПЕК национализировали нефтяной бизнес на своих территориях.

В октября 1973 года началась четвертая Арабо-Израильская война. В ответ ОПЕК сначала сократил, а затем и вовсе наложил эмбарго на экспорт нефти союзникам Израиля. В первую очередь это касалось США, затем санкции были распространены на Голландию, Португалию, Родезию и ЮАР. Первый нефтяной кризис продолжался пять месяцев вплоть до 18 марта 1974 года, пока действовало эмбарго картеля против США. За это время цены взлетели с 4,5 до 12 долларов за баррель.

Второй кризис, разразившийся в 1979 году был еще опасней. В Иране произошла революция, а с 1 апреля ОПЕК увеличил цены на 14,5 %. Это привело к тому, что рыночная цена выросла до 14,6 долл. за баррель. С июля картель повысил цены еще на 15 %. Затем последовал захват Ираном западных заложников и разрыв отношений с США. В то же время действия Саудовской Аравии привели к росту цен с 19 до 26 долл. за баррель. В 1980 году ситуацию обострила Ирано-Иракская война. Смесь Saudi Light выросла до 34 долларов за баррель, достигнув своего исторического максимума.

После этого на нефтяном рынке в течении 5 лет наблюдалось спокойствие и плавное снижение цен на нефть. Однако когда в декабре 1985 года ОПЕК резко увеличил добычу нефти – до 18 млн барр/сут, началась настоящая ценовая война, спровоцированная Саудовской Аравией. Ее результатом стало то, что в течение нескольких месяцев сырая нефть подешевела более чем в два раза – с 27 до 12 долл. за баррель.

Четвертый нефтяной кризис разразился в 1990 году. 2 августа Ирак напал на Кувейт, цены подскочили с 19 долл. за баррель в июле до 36 в октябре. Однако затем нефть подешевела до своего предыдущего уровня еще до начала операции “Буря в пустыне”, завершившейся военным поражением Ирака и экономической блокадой страны, продолжающейся по сей день.

Современная ситуация.

После кризиса в ЮВА 1997г. произошел обвал фондовых рынков по всему миру. Однако ОПЕК не обратил внимание на тревожные симптомы. Более того, на ноябрьской встрече было решено увеличить производство на 10 % - до 27,5 млн. барр./сут. Вся несвоевременность этого шага проявилась в 1998 году, когда рост предложения нефти на фоне сокращения ее потребления в Азии привел к увеличению промышленных запасов нефти и обвалу цен.

В течение целого года ОПЕК не мог переломить ситуацию, и это поставило под сомнение само существование картеля. Дважды – в марте и июне ОПЕК принимал решение о сокращении производства, однако низкая дисциплина внутри организации существенно подорвала доверие рынка. К декабрю 1998 года цены опустились до 10 долларов за баррель, а промышленные запасы в США достигли 330 млн. баррелей.

Лишь в марте 1999 года картель не только принял решение о сокращении добычи, но и сумел его исполнить. Снижение добычи нефти с 25,5 млн барр./сут. до почти 23-х, наряду с восстановлением экономик стран Юго-восточной Азии сделали свое дело

Практически весь год после исторического решения цены на нефть непрерывно росли, причем если в феврале 1999 года Brent стоил около 10 долл. за баррель, то в марте 2000 – все 30. Ситуация 1998 года изменилась на прямо противоположную. Экспортеры получили достаточную компенсацию за понесенные убытки, тогда как сегодняшние высокие цены угрожают экономикам развитых стран – импортеров нефти, которые стали прилагать титанические усилия для снижения цен на нефть.

В первую очередь это касается США, западной Европы и Японии. Угроза роста инфляции уже привела к увеличению учетных ставок. Индекс Dow Jones Industrial за последние несколько месяцев потерял около 13 %, опустившись ниже 10000 пунктов. По мнению многих специалистов, если на предстоящем 27 марта саммите нефтяных министров не будет принято решение о существенном увеличении экспортных квот, ситуация может привести к непредсказуемым последствиям.

Переговорные усилия ведущих индустриальных стран начали приносить плоды. Вначале, Мексика и Норвегия объявили, что поднимут свои квоты нефтедобычи, независимо от решения ОПЕК 27 марта. Затем, последовало совместное заявление Саудовской Аравии, Мексики и Венесуэлы о том, что эти страны на совещании ОПЕК будут добиваться увеличения общей квоты на 1 млн. баррелей в день. Однако по оценке инвестиционного банка Merrill Lynch для приведения рынка в равновесие к концу года квоту необходимо увеличить минимум на 2,5 млн. баррелей в день. Так что положение на рынке нефти будет зависеть от размера повышения квот, а существенного падения цен пока не ожидается. Совещание ОПЕК откроется в Вене 27 марта (на следующий день после президентских выборов в России).

Вероятно, с апреля общий объем поставок ОПЕК, а также индивидуальные квоты поставок стран ОПЕК и Мексики будут увеличены на 28 %, а во втором квартале, если обстановка на нефтяном рынке не улучшится, ОПЕК увеличит поставки еще на 500 тыс. бар. в день. В любом случае окончательное решение появится 27 марта. Однако, по мнению аналитиков нефтяного рынка, независимо от того, какое решение примут страны ОПЕК на конференции в Вене, ценовая картина рынка до середины года существенно не изменится. Запасы бензина в индустриально развитых странах сейчас настолько малы, что даже если поставки во втором квартале и возрастут в тех объемах, которых добиваются США, цены на нефть и бензин до конца лета все равно сохранятся на высоком уровне.

По появившейся в ряде СМИ информации ОПЕК, по всей вероятности, согласится увеличить объем добычи нефти на 2-2,5 млн. баррелей в день. Источник в самом ОПЕК сообщил, что организация намерена официально одобрить повышение квот добычи на 1 млн. баррелей в день, а затем в качестве уступки «давлению рынка» добавить к этой цифре еще от 1 до 1,5 млн. баррелей ежедневных поставок.

Ряд членов ОПЕК уже подняли объемы своей нефтедобычи выше установленного количества. Однако обсуждение этой проблемы среди стран — участниц организации экспортеров нефти пока не закончено. По оценкам Energy Information Administration, для того чтобы стабилизировать рынок, ОПЕК необходимо поднять уровень добычи на 2,3 млн. барр./сут., так как увеличение добычи нефти на 1 млн барр./сут. кардинально не изменит ситуацию: цены останутся достаточно высокими, а промышленные запасы – низкими. На цифре в 2,5 млн. последние месяцы активно настаивали США, при этом ОПЕК пыталась сопротивляться: до последнего времени. Самый высокий объем дополнительного экспорта, который обсуждался министрами энергетики стран ОПЕК, составлял лишь 1,7 млн. баррелей. Однако в конечном итоге, если верить СМИ, ОПЕК сдалась.

По мнению большинства зарубежных экспертов, процесс выравнивания баланса спроса и предложения и формирования на его основе стабильных и разумных цен еще только начинается. Сколько времени он продлится, сказать пока сложно. Но совершенно ясно, что решающая роль в этом будет принадлежать ОПЕК, международный авторитет которой за последний год неизмеримо вырос. Он будет укрепляться и дальше, но только при соблюдении двух важнейших условий - сохранении единства и наличии четкой продуманной программы действий. И в этом плане ближайшими задачами ОПЕК видятся, во-первых, разработка механизма присоединения Ирака (производство которого растет достаточно динамично) к общим усилиям по стабилизации рынка и, во-вторых, заблаговременное планирование постепенной отмены введенных ограничений.

www.yurii.ru